操盤手看台股：防疫概念股出現新族群 軍工加溫怎麼選？

近日提到民眾對於通膨的預期心理，往往會轉化成為實際推升物價的力量；所以為了壓抑民眾對於通膨的預期心理，事前的預期管理就很重要。一旦民眾認為美 Fed 將出重手抑制通膨，物價不容易大漲，對於通膨的預期就會減弱，自然就不會過度囤積物資，通膨就有機會降溫，這就是目前美 Fed 近日對通膨的態度。美 Fed 主席鮑爾近日在國際貨幣基金 (IMF) 會議上表示，他支持進一步積極收緊政策抑制通膨，並且認為加快升息是合理的，暗示下個月可能升息 2 碼。此舉已讓市場認為美 Fed 認為將會採取激進的緊縮政策，而根據最新的利率期貨顯示，目前市場已預期聯邦基金利率將在 5 月、6 月和 7 月各升息 2 碼。

既然美 Fed 將激進升息，資金勢必加速回流美國，外資持股較多的電子股無論營運前景好壞，當遇到套現賣壓時難免會易跌難漲，這就是籌碼面的影響。遭遇 4/15 日缺口反壓的台股，由於權值股走弱，拖累大盤氣氛，指數拉回測試前低，終場下跌逾百點，日 K 線收黑 K。短線上，多方持續守住今年 3 月低點 16764 點，本月改變「空方慣性」的機率仍在；只是原先嘗試止穩的電子今日再度轉弱，未能延續反彈攻勢，讓市場氣氛持續低迷。若是此現象持續延伸，大盤的參考性將下降，資金將往少數族群集中，後續的操作將更為個股化。

當前資金持續圍繞著政策概念股。一路追蹤的快篩股如亞諾法、寶齡富錦、瑞基、ABC-KY、泰博等，近日消息多空雜陳，但在多檔被處置交易，股價仍能維持強勢來看，顯示場外資金對於相關快篩股的第 2 季營收看法樂觀，逢回進場意願仍高。至於近日提到隨著快篩股分盤交易，部份資金正往其他防疫概念股進行擴散，當中近日影片時提到的藥局通路，果然成為市場新焦點。隨著本土疫情升溫，確診人數增加，政府推出新冠確診者輕症在家照護的政策，不僅藥局要送藥到宅，同時民眾也會添購常備藥品與醫材，對於藥局營運有正面助益，故與連鎖醫療通路有關的杏一、大樹、旗下有躍獅連鎖藥局的盛弘 (8403-TW)、以「丁丁藥局」為連鎖企業品牌的諾貝兒 (興櫃，代號 6844) 股價全面轉強，後續要進一步追蹤。至於先前提及的宅經濟產業，隨著傳出北市國高中下周將免到校上課，改採遠距教學以因應疫情演練，市場對於遠距應用族群的認同度也提升，如圓剛、圓展、聰泰等全面大漲，而物流的宅配通及嘉里大榮也走強，顯見持續有資金流入宅經濟族群。另外，今年由於有俄烏戰事，國防軍工也成熱門議題，當中的漢翔、龍德造船、榮剛、精剛等，隨著資金認同度提升，多頭架構明確，也要持續留意，更多盤面機會可鎖定 Line@粉絲團。

歡迎大家轉貼本文，並加入《蔡正華金錢道》

Line@頻道：https://line.me/R/ti/p/%40saj9152v
（ID：@goldmoney168）

Telegram 頻道：https://t.me/goldmoney168
（ID：goldmoney168）

Youtube 頻道：
https://www.youtube.com/channel/UCIWkfrpw6l-jFhFejLrzC-A

FB 臉書粉專：https://www.facebook.com/goldmoney168/

本公司所推薦分析之個別有價證券
無不當之財務利益關係 以往之績效不保證未來獲利
投資人應獨立判斷 審慎評估並自負投資風險